„Наши снажни резултати прихода у трећем кварталу, искључујући утицај флуктуација девизног курса, одражавају отпорност наше платформе и континуирано извршавање нашег стратешког плана, који смо детаљно представили током Дана инвеститора у септембру“, рекао је извршни директор.је био на високом нивоу у нашим смерницама за консолидовани приход и био је подржан снажном потражњом оглашивача са значајним могућностима за наш дигитални отисак у Америци и Европи“, рекао је званичник Цлеар Цханнел Оутдоор Холдингс, Инц.Сцотт Веллс.
„Наш тим је фокусиран на покретање наше дигиталне трансформације и наших напора да иновирамо и модернизујемо начин на који послујемо и интегришемо наша решења са нашим партнерима и клијентима.Трудимо се да им пружимо оно што очекују од дигиталних медија.добијамо оно за шта верујемо да ће нам помоћи да растемо сада и у будућности.
„Гледајући у будућност, наше пословање остаје снажно јер оглашивачи настављају да користе тржиште на отвореном, најновији маинстреам визуелни медиј, како би дошли до потрошача у покрету.Помно пратимо пословне трендове и по потреби умерено смањујемо трошкове.настоји да одржи адекватну ликвидност у билансу стања.
„Коначно, наставићемо да разматрамо стратешке опције за наше европско пословање у циљу оптимизације нашег портфеља у корист наших акционара, што ће довести до повећаног фокуса на наше основно пословање у Америци.
Финансијски резултати за трећи квартал 2022. године у поређењу са истим периодом 2021. године, укључујући финансијске резултате без промене девизних курсева („ФКС“)1:
1 За објашњење ових финансијских показатеља, погледајте Додатне информације о ЕБИТДА прилагођеној по сегментима и финансијским информацијама које се не односе на ГААП.
Ми смо у складу са нашим смерницама за целу 2022. годину које смо претходно дали у нашем саопштењу за јавност од 8. септембра 2022. у нашем тренутном извештају 8-К Комисије за хартије од вредности („СЕЦ“), осим за консолидовани нето губитак.које смо ажурирали у табели испод.Наша ревидирана перспектива за 2022. је следећа:
2 За објашњење ових финансијских показатеља погледајте „Додатне информације о ЕБИТДА прилагођеној по сегментима и финансијским информацијама које нису ГААП“.
На очекиване резултате и процене могу утицати фактори ван контроле Компаније и стварни резултати се могу значајно разликовати од ових смерница.Молимо прочитајте „Изјаву упозорења у вези са изјавама о будућности“ овде.
1 Погледајте „Додатне информације о ЕБИТДА прилагођеној по сегментима и финансијским информацијама које нису ГААП“ за објашњење ове финансијске мере.
“Директни оперативни и продајни и административни трошкови” укључени у овај извештај су збир директних оперативних трошкова (искључујући амортизацију) и продајних, општих и административних трошкова (искључујући амортизацију).
Консолидовани директни оперативни и СГ&А трошкови током три месеца завршена 30. септембра 2022. и 2021. укључују реструктурирање и друге трошкове од 1,5 милиона долара и 17,2 милиона долара, респективно, укључујући отпремнине и повезане трошкове повезане са нашим планом реструктурирања за смањење броја запослених у нашем сегменту Европе од 0,8 долара милиона и 16,3 милиона долара, респективно. Консолидовани директни оперативни и СГ&А трошкови током три месеца завршена 30. септембра 2022. и 2021. укључују реструктурирање и друге трошкове од 1,5 милиона долара и 17,2 милиона долара, респективно, укључујући отпремнине и повезане трошкове повезане са нашим планом реструктурирања за смањење броја запослених у нашем сегменту Европе од 0,8 долара милиона и 16,3 милиона долара, респективно.Консолидовани директни оперативни и продајни и административни трошкови за три месеца завршена 30. септембра 2022. и 2021. укључују реструктурирање и друге трошкове од 1,5 милиона долара и 17,2 милиона долара, респективно, укључујући отпремнине и повезане трошкове повезане са нашим планом реструктурирања за смањење броја запослених у нашој европској сегмент од 0,8 долара.милиона и 16,3 милиона долара, респективно.Консолидовани директни оперативни и продајни и административни трошкови, укључујући трошкове реструктурирања и друге трошкове, за три месеца завршена 30. септембра 2022. и 2021. године износили су 1,5 милиона долара и 17,2 милиона долара, респективно, укључујући отпремнине, у вези са нашим планом реструктурирања.Хонорари и повезани трошкови у вези са смањењем особља у европском одељењу од 0,8 милиона долара и 16,3 милиона долара. Консолидовани директни оперативни и СГ&А трошкови током девет месеци завршених 30. септембра 2022. и 2021. укључују реструктурирање и друге трошкове од 3,2 милиона долара и 36,0 милиона долара, респективно, укључујући отпремнине и повезане трошкове повезане са нашим планом реструктурирања за смањење броја запослених у нашем сегменту Европе од 1,2 долара милиона и 33,5 милиона долара, респективно. Консолидовани директни оперативни и СГ&А трошкови током девет месеци завршених 30. септембра 2022. и 2021. укључују реструктурирање и друге трошкове од 3,2 милиона долара и 36,0 милиона долара, респективно, укључујући отпремнине и повезане трошкове повезане са нашим планом реструктурирања за смањење броја запослених у нашем сегменту Европе од 1,2 долара милиона и 33,5 милиона долара, респективно.Консолидовани директни оперативни и продајни и административни трошкови за девет месеци завршених 30. септембра 2022. и 2021. укључују реструктурирање и друге трошкове од 3,2 милиона долара и 36,0 милиона долара, респективно, укључујући отпремнине и повезане трошкове везане за наш план реструктурирања за смањење броја запослених у нашој европској сегменту у износу од 1,2 $.милиона и 33,5 милиона долара, респективно.За девет месеци завршених 30. септембра 2022. и септембра 2021., консолидовани директни оперативни и продајни и административни трошкови, укључујући реструктурирање и друге трошкове, износили су 3,2 милиона долара и 36 милиона долара, респективно, укључујући отпремнине у вези са нашим планом реструктурирања и трошкове везане за смањење особља у европском сегменту.за 1,2 милиона долара и 33,5 милиона долара.
За опис ове финансијске мере, погледајте одељак „Додатне информације о ЕБИТДА прилагођеном сегменту и финансијским информацијама које нису ГААП“ овде.
Директни оперативни и продајни и административни трошкови у трећем кварталу 2022. године у поређењу са истим периодом 2021. године:
Корпоративни расходи укључују реструктурирање и друге трошкове (отписе) од 8 милиона долара и 1,5 милиона долара за три месеца која су завршила 30. септембра 2022. и септембра 2021., респективно, а за три месеца која су завршила 30. септембра 2022. и 2021. године, 9,7 милиона долара и 8,6 долара милиона.девет месеци респективно.Реструктурирање и остали трошкови укључују отпремнине и повезане трошкове (отписе) у вези са нашим планом реструктурирања за смањење броја запослених у нашем пословању у Европи за девет месеци који су завршили 30. септембра 2022. и 30. септембра 2021. године (5.000 долара).УСД и 1,1 милион УСД).
За опис ове финансијске мере, погледајте одељак „Додатне информације о ЕБИТДА прилагођеном сегменту и финансијским информацијама које нису ГААП“ овде.
Ови финансијски показатељи су објашњени у одељку „Додатне информације о ЕБИТДА прилагођеној по сегментима и финансијским информацијама које се не односе на ГААП“ овде.
Ови финансијски показатељи су објашњени у одељку „Додатне информације о ЕБИТДА прилагођеној по сегментима и финансијским информацијама које се не односе на ГААП“ овде.Компанија није инвестициони фонд за некретнине (“РЕИТ”).Међутим, компанија се директно такмичи са РЕИТ-овима који користе не-ГААП АФФО меру и стога верује да ће усвајање ове мере помоћи инвеститорима да процене учинак компаније под истим условима као и они које користе директни конкуренти компаније.
Наш европски сегмент се састоји од ентитета којима управља Цлеар Цханнел Интернатионал БВ („ЦЦИБВ“) и његових консолидованих подружница.Дакле, приходи нашег европског сегмента су исти као и ЦЦИБВ-а.Европски сегмент прилагођен ЕБИТДА је профитабилност сегмента пријављена у нашим финансијским извештајима, искључујући дистрибуцију ЦЦИБВ корпоративних трошкова одузетих од ЦЦИБВ оперативног прихода (губитка) и прилагођене ЕБИТДА.
Као што је горе наведено, приход у Европи и ЦЦИБВ смањен је за 23,4 милиона долара на 239,2 милиона долара у трећем кварталу 2022. у поређењу са истим периодом 2021. Приходи у Европи и ЦЦИБВ порасли су за 16,1 милион долара након прилагођавања за ефекте флуктуација валута од 39,5 милиона долара.
ЦЦИБВ је пријавио оперативни губитак од 14,2 милиона долара у трећем кварталу 2022. године, у поређењу са 25,6 милиона долара у истом периоду 2021.
За расправу о приходима, директним оперативним и општим и административним трошковима који утичу на ЦЦИБВ прилагођену ЕБИТДА-у, погледајте расправу о прилагођеној ЕБИТДА-и нашег европског сегмента у овом билансу успеха.
До 30. септембра 2022. имали смо 327,4 милиона долара у готовини у нашем билансу стања, укључујући 114,5 милиона долара у готовини који се налази ван Сједињених Држава.
Током девет месеци који су завршили 30. септембра 2022. године, извршили смо укупно 15 милиона УСД плаћања главнице по нашим ороченим кредитним линијама и очекујемо да ћемо извршити додатних 5 милиона УСД плаћања главнице током преосталог дела године.Наш следећи значајни рок доспећа дуга је 2025. године, када ће ЦЦИБВ 6,625% старијих обвезница имати комбиновану главницу од 375 милиона долара.Међутим, у складу са условима нашег уговора о дугу, можемо одлучити да откупимо или отплатимо део нашег неизмиреног дуга пре доспећа.
Под претпоставком да садашње каматне стопе остану непромењене и да више не финансирамо нити преузимамо додатне дугове, очекујемо да ћемо имати обавезу готовинске камате од приближно 123,5 милиона долара за остатак 2022. године и за готовинска плаћања камата од приближно 404 милиона долара у 2023.
Погледајте Табелу 3 у овом билансу успеха за више детаља о неизмиреном стању.
До 30. септембра 2022. године имали смо 43,2 милиона УСД у неизмиреним акредитивима и 131,8 милиона УСД у неизмиреним акредитивима у оквиру револвинг акредитива, као и 41,5 милиона УСД у неизмиреним акредитивима и потраживањима у износу од 83,5 УСД милиона на основу вишка расположивости у оквиру кредитне линије.
Остали дугови укључују финансијски лизинг и зајмове са државном гаранцијом од 30 милиона евра, или 29,4 милиона долара по актуелном курсу.
Тренутни део укупног дуга износио је 21,0 милиона долара и 21,2 милиона долара на дан 30. септембра 2022. и 31. децембра 2021. године, респективно.
Компанија има два извештајна сегмента за која верује да најбоље одражавају како се тренутно управља компанијом: Америка и Европа.Преостали оперативни сегмент компаније, Латинска Америка, не испуњава квантификовани праг за сегменте о којима се извештава и стога је обелодањен као „Остало“.
ЕБИТДА прилагођена сегментима је мера профитабилности која се извештава главном доносиоцу оперативних одлука у сврху доношења одлука о расподели ресурса и процене учинка сваког сегмента о којем се извештава. ЕБИТДА прилагођена сегментима је финансијска мера ГААП која се израчунава као приход умањен за директне оперативне трошкове и СГ&А расходе, искључујући реструктурирање и друге трошкове. ЕБИТДА прилагођена сегментима је финансијска мера ГААП која се израчунава као приход умањен за директне оперативне трошкове и СГ&А расходе, искључујући реструктурирање и друге трошкове.ЕБИТДА прилагођена сегментима је финансијска мера ГААП израчуната као приход умањен за директне оперативне трошкове и продајне и административне трошкове, искључујући реструктурирање и друге трошкове.СГ&АЕБИТДА прилагођена сегментима је финансијска мера ГААП израчуната као приход умањен за директне оперативне трошкове и продајне и административне трошкове, искључујући реструктурирање и друге трошкове.Реструктурирање и други трошкови укључују трошкове повезане са иницијативама за уштеду трошкова, као што су отпремнине, трошкови консултација и раскида, и други посебни трошкови.
Овај финансијски извештај садржи информације које нису у складу са америчким опште прихваћеним рачуноводственим принципима („ГААП“), укључујући прилагођени ЕБИТДА, прилагођене корпоративне трошкове, готовину из пословања („ФФО“) и прилагођену готовину из пословања („АФФО“).Компанија пружа ове информације јер верује да ове мере које нису ГААП помажу инвеститорима да боље разумеју оперативне перформансе компаније у односу на друге спољне оглашиваче, а ове мере се у пракси широко користе у таквим компанијама.У наставку погледајте усаглашавање финансијских мера које нису ГААП са њиховим најупоредивијим финансијским мерама према ГААП-у.
Компанија користи прилагођену ЕБИТДА као један од главних индикатора за планирање и предвиђање будућих периода, као и за мерење ефективности награђивања руководилаца компаније и осталих чланова менаџмента компаније.Компанија верује да је прилагођена ЕБИТДА корисна за инвеститоре јер омогућава инвеститорима да виде учинак на начин сличан оном који користи менаџмент компаније и помаже да се побољша способност инвеститора да разуме оперативне резултате компаније тако што олакшава упоређивање резултата компаније са перформансе компаније.предузећа са различитим структурама капитала или пореским стопама.Поред тога, Компанија верује да је прилагођена ЕБИТДА једна од главних екстерних мера које користе инвеститори, аналитичари и колеге компаније да би проценили и упоредили оперативни учинак Компаније са другим компанијама у истој индустрији.
Компанија није инвестициони фонд за некретнине (“РЕИТ”).Међутим, компанија се директно такмичи са РЕИТ-овима који користе не-ГААП ФФО и АФФО мере и стога верује да ће усвајање таквих мера помоћи инвеститорима да процене пословање компаније користећи исте услове које користе директни конкуренти компаније.Компанија израчунава ФФО у складу са дефиницијом коју је усвојио Нареит.Нареит не ограничава не-РЕИТ-ове у представљању не-ГААП мера које традиционално представљају РЕИТ-ови.Поред тога, Компанија верује да су ФФО и АФФО постали главне екстерне мере које користе инвеститори Компаније, аналитичари и конкуренти у индустрији за процену и упоређивање оперативних перформанси Компаније са другим компанијама у истој индустрији.Компаније не користе, и не би требало да користите, ФФО и АФФО као индикаторе способности компаније да задовољи своје потребе за готовином, исплати дивиденде или изврши друге дистрибуције.Пошто Компанија није РЕИТ, Компанија није обавезна да исплаћује дивиденде или врши расподелу акционарима и не намерава да исплати дивиденде у догледној будућности.Поред тога, презентацију ових цифара не треба схватити као индикацију да је компанија тренутно способна да пређе на РЕИТ.
Значајан део рекламног пословања компаније одвија се на страним тржиштима, пре свега у Европи, а менаџмент компаније анализира резултате својих иностраних активности на константној доларској основи. Предузеће представља ГААП мере прихода, директних оперативних и СГ&А трошкова, корпоративних трошкова и Сегментно прилагођене ЕБИТДА, као и не-ГААП финансијске мере прилагођене ЕБИТДА, Коригованих корпоративних трошкова, ФФО и АФФО, искључујући кретања курсева страних валута јер Руководство компаније верује да посматрање одређених финансијских резултата без утицаја флуктуација курсева страних валута олакшава упоређивање пословних перформанси између периода и пружа корисне информације инвеститорима. Предузеће представља ГААП мере прихода, директних оперативних и СГ&А трошкова, корпоративних трошкова и Сегментно прилагођене ЕБИТДА, као и не-ГААП финансијске мере прилагођене ЕБИТДА, Коригованих корпоративних трошкова, ФФО и АФФО, искључујући кретања курсева страних валута јер Руководство компаније верује да посматрање одређених финансијских резултата без утицаја флуктуација курсева страних валута олакшава упоређивање пословних перформанси између периода и пружа корисне информације инвеститорима.Предузеће приказује мере прихода, директних оперативних и општих и административних трошкова, корпоративних трошкова и ГААП прилагођене ЕБИТДА, као и не-ГААП финансијске мере као што су прилагођени ЕБИТДА, прилагођени корпоративни трошкови, ФФО и АФФО, искључујући флуктуације девизних курсева, јер менаџмент компаније сматра да сагледавање одређених финансијских резултата без утицаја флуктуација девизних курсева олакшава упоређивање пословних перформанси током времена и пружа инвеститорима корисне информације.Предузеће приказује бројке за приходе, директне пословне и опште и административне трошкове, корпоративне трошкове и ГААП прилагођену ЕБИТДА, и нон-ГААП прилагођену ЕБИТДА, прилагођене корпоративне трошкове, ФФО и АФФО, искључујући курсне разлике, јер менаџмент сматра да Преглед одређених финансијских резултата , независно од флуктуација девизних курсева, олакшава упоређивање пословних перформанси током времена и пружа инвеститорима корисне информације.Ове бројке не узимају у обзир утицај девизних курсева и израчунате су претварањем износа у локалној валути у текућем периоду у америчке доларе коришћењем просечног девизног курса за упоредиви претходни период.
Пошто ове финансијске мере које нису ГААП нису израчунате у складу са ГААП-ом, не треба их изоловати или заменити најупоредивим финансијским мерама по ГААП-у као мерилима пословања или, у случају прилагођених ЕБИТДА, ФФО и АФФО, компаније.способност да задовоље своје финансијске потребе.Поред тога, ове мере можда неће бити упоредиве са сличним мерама које нуде друге компаније.Погледајте „Консолидовани нето губитак“ и „Кориговани ЕБИТДА“, „Корпоративни трошкови“ и „Кориговани корпоративни трошкови“ и „Помирење консолидованог нето губитка у односу на ФФО и АФФО“ у табели испод.Ове податке треба читати заједно са најновијим годишњим извештајима компаније о обрасцима 10-К, 10-К и 8-К, који се могу наћи на страници Односи са инвеститорима на веб локацији компаније на Инвестор.цлеарцханнел.цом.
Компанија ће бити домаћин конференцијског позива за разговор о овим резултатима 8. новембра 2022. у 8:30 ујутро по источном времену.Бројеви конференцијског позива: 1-833-927-1758 (за претплатнике из САД) и 1-929-526-1599 (за међународне претплатнике), оба са приступним кодом 913379. Звук конференцијског позива уживо ће бити доступан у догађајима и презентацијама одељак » на веб страници компаније за инвеститоре (инвестор.цлеарцханнел.цом).30-дневни снимак веб емитовања биће доступан у одељку Догађаји и презентације на веб локацији инвеститора компаније отприлике два сата након конференцијског позива уживо.
Цлеар Цханнел Оутдоор Холдингс, Инц. (НИСЕ: ЦЦО) је на челу иновација у индустрији оглашавања на отвореном.Наша платформа за динамично оглашавање проширује базу оглашивача користећи наше медије, проширујући дигиталне билборде и дисплеје, и имплементирајући аналитику података и софтверске могућности за испоруку мерљивих кампања које је лакше купити.Користећи обим, досег и флексибилност нашег разноликог портфеља, сваког месеца повезујемо оглашиваче са милионима потрошача преко 500.000 штампаних и дигиталних приказа у 24 земље.
Одређене изјаве у овом финансијском извештају су „изјаве о будућности“ у смислу Закона о реформи судских спорова у вези са приватним хартијама од вредности из 1995. Такве изјаве које се односе на будућност укључују познате и непознате ризике, неизвесности и друге ризике који би могли да изазову стварне резултате, резултате или достигнућа Цлеар Цханнел Оутдоор Холдингс, Инц. и њених подружница („Компанија“), и такве изјаве које се односе на будућност изричито или имплицирају материјалне разлике у свим будућим резултатима, учинку, достигнућима, правцу, циљевима и/или циљевима.„Смернице“, „веровати“, „предвидети“, „претпоставити“, „проценити“, „прогноза“, „циљ“, „циљ“ и сличне речи и изрази имају за циљ да упућују на такве изјаве које се односе на будућност.Поред тога, све изјаве које се односе на очекивања или друге карактеристике будућих догађаја или стања, као што су изјаве о нашим препорукама, изгледима, дугорочним прогнозама, циљевима или учинку, нашим пословним плановима и стратегијама, нашем процесу анализе одређених тржишта, стратегијама, а наша очекивања у погледу ликвидности су изјаве које гледају у будућност.Ове изјаве нису гаранција будућих резултата и подложне су одређеним ризицима, неизвесностима и другим факторима, од којих су неки ван наше контроле и тешко их је предвидети.
Различити ризици који би могли да доведу до тога да се будући резултати разликују од оних изражених у изјавама о будућности садржаним у овом финансијском извештају укључују, али нису ограничени на: ризике повезане са слабим или неизвесним глобалним економским условима и њихов утицај на ниво потрошње за оглашавање, економску инфлацију .Повећани нивои и каматне стопе;волатилност оперативних трошкова;недостатак ланца снабдевања;нашу способност да постигнемо очекиване финансијске резултате и циљеве раста;геополитички догађаји као што је рат у Украјини и његове глобалне импликације;утицај пандемије ЦОВИД-19 на наше пословање и континуирани утицај општих економских услова, нашу способност да сервисирамо дуг и финансирамо своје оперативне и капиталне расходе, утицај нашег значајног дуга, укључујући утицај наше полуге на наше финансијско стање и зараде, услови индустрије, укључујући конкуренцију;нашу способност да склапамо и обнављамо кључне уговоре са општинама, транспортним властима и приватним власницима;технолошке промене и иновације;демографске и друге демографске промене;промене услова рада и управљања;прописи и потрошња везана за приватност и заштиту података;кршења наше информационе безбедности.системи и мере;правни или регулаторни захтеви;ограничења спољног оглашавања одређених производа;утицај текућег стратешког прегледа нашег пословања и имовине у Европи, укључујући могућу продају целе или дела наше имовине;наше извршење плана реструктурирања утиче на будућа отуђења, аквизиције и друге стратешке трансакције, тужбе за повреду интелектуалне својине, проневере или друге тужбе трећих страна против нас или наших добављача, ризик да обештећење иХеартМедиа неће бити довољно да нас у потпуности осигура, ризици пословања у иностранству;флуктуације девизних курсева и курсева;флуктуације у цени наших акција;утицај аналитичара или смањење кредитног рејтинга;нашу способност да наставимо да се придржавамо важећих стандарда листирања на берзи на Њујорку;исплата дивиденде од стране наших подружница.или нашу способност да издвојимо средства која ће нам омогућити да сервисирамо своје дугове;ограничења садржана у нашим уговорима о управљању дугом која ограничавају нашу флексибилност у управљању нашим пословањем;постепено укидање ЛИБОР-а;нашу зависност од нашег менаџерског тима и других кључних људи;инвеститори., кредитори, клијенти, стална пажња и променљива очекивања од владиних регулатора и других заинтересованих страна, и одређени други фактори наведени у нашим другим поднесцима Комисији за хартије од вредности.Упозоравамо се да се не ослањамо прекомерно на ове изјаве о будућности, које говоре само од приказаног датума или, ако датум није наведен, датума овог биланса успеха.Остали главни ризици описани су у одељку „Тачка 1А.Фактори ризика” у поднесцима Компаније Комисији за хартије од вредности, укључујући годишњи извештај Компаније на Обрасцу 10-К за годину која се завршила 31. децембра 2021. Компанија не преузима никакву обавезу да јавно ажурира или ревидира било које изјаве о будућности, било да као резултат нових информација, будућих догађаја или на неки други начин.
Време поста: 10.11.2022
